Options Trading High Delta

Delta. Delta-Werte können je nach Art der Option positiv oder negativ sein. Beispielsweise reicht das Delta für eine Call-Option immer von 0 bis 1, da die zugrunde liegenden Assets im Preis zunehmen, die Call-Optionen im Preis erhöhen. Option Deltas setzen Immer von -1 bis 0 reichen, da die zugrunde liegende Sicherheit zunimmt, sinkt der Wert der Put-Optionen zum Beispiel, wenn eine Put-Option ein Delta von -0 33 hat, wenn der Kurs des zugrunde liegenden Vermögenswertes um 1 erhöht wird, der Preis der Put-Option wird um 0 33 verringern In der Praxis, Computational Software hilft schnell Berechnungen Technisch ist der Wert der Option s Delta die erste Ableitung des Wertes der Option in Bezug auf die zugrunde liegende Sicherheit s Preis Delta wird oft von Investment-Profis und Händler verwendet Für die Absicherung von Strategien. Delta Verhalten Verhalten. Delta ist eine wichtige Statistik zu berechnen, da es einer der Hauptgründe Option Preise bewegen die Art und Weise, die sie tun Das Verhalten von Call-und Put-Option Delta ist sehr vorhersehbar und ist sehr nützlich für Portfolio-Manager, Händlern und Einzelanlegern. Kündigungsoption Delta-Verhalten hängt davon ab, ob die Option in-the-money ist, dh die Position ist derzeit rentabel, at-the-money, was bedeutet, dass der Option s Basispreis derzeit dem zugrunde liegenden Aktienkurs entspricht oder aus - of-the-money, was bedeutet, dass die Option derzeit nicht rentabel ist In-the-money-Call-Optionen erhalten näher an 1 als Exspirationsansätze At-the-money-Call-Optionen haben in der Regel ein Delta von 0 5 und das Delta von out-of - die Geld-Call-Optionen nähert sich 0 als Exspiration Ansätze Je tiefer in-the-money die Call-Option, desto näher das Delta wird auf 1, und je mehr die Option wird sich wie die zugrunde liegenden Asset. Put Option Delta Verhaltensweisen hängt auch ab Ob die Option in-the-money, at-the-money oder out-of-the-money ist und sind das Gegenteil von Call-Optionen In-the-money Put-Optionen näher an -1 als Exspirationsansätze At-the - Geld-Put-Optionen haben in der Regel ein Delta von -0 5, und das Delta der Out-of-the-money Put-Optionen nähert sich 0 als Exspiration Ansätze Je tiefer in-the-money die Put-Option, desto näher das Delta wird auf -1.Copyright 2017 MarketWatch, Inc Alle Rechte vorbehalten Durch die Nutzung dieser Website erklären Sie sich mit den Nutzungsbedingungen einverstanden. Datenschutzerklärung und Cookie-Richtlinien aktualisiert. Intraday Daten von SIX Financial Information zur Verfügung gestellt und unterliegen den Nutzungsbedingungen Historische und aktuelle End-of-Day-Daten Zur Verfügung gestellt von SIX Financial Information Intraday Daten verzögert je Austausch Anforderungen SP Dow Jones Indizes SM von Dow Jones Company, Inc Alle Anführungszeichen sind in der örtlichen Börse Zeit Echtzeit-Enddaten von NASDAQ Mehr Informationen über NASDAQ gehandelte Symbole und ihre aktuelle finanzielle Status Intraday Daten Verzögert 15 Minuten für Nasdaq und 20 Minuten für andere Börsen SP Dow Jones Indizes SM von Dow Jones Company, Inc SEHK Intraday Daten werden von SIX Financial Information zur Verfügung gestellt und ist mindestens 60 Minuten verspätet Alle Zitate sind in der örtlichen Börse time. MarketWatch Top Stories. Options Trading Strategies Verständnis Position Delta. Figure 2 Hypothetische SP 500 lange Call-Optionen. An dieser Stelle können Sie sich fragen, was diese Delta-Werte sagen, dass Sie das folgende Beispiel verwenden, um das Konzept des einfachen Deltas und der Bedeutung zu veranschaulichen Von diesen Werten Wenn eine SP 500-Call-Option ein Delta von 0 5 für eine Near - oder at-the-Money-Option hat, würde eine Einpunktbewegung, die 250 des zugrunde liegenden Futures-Kontraktes wert ist, eine 0 5 oder 50 Veränderung im Wert von 125 ergeben Im Preis der Call-Option Ein Delta-Wert von 0 5, daher sagt Ihnen, dass für jede 250 Wertänderung der zugrunde liegenden Futures die Option im Wert um ca. 125 ändert. Wenn Sie lange diese Call-Option und die SP 500 Futures waren Um einen Punkt nach oben zu gehen, würde deine Call-Option etwa 125 im Wert gewinnen, vorausgesetzt, dass keine anderen Variablen im kurzen Lauf wechseln Wir sagen etwa, weil da die zugrunde liegenden Bewegungen sich ändern, wird sich auch das Delta ändern. Sei bewusst, dass die Option weiter in der Geld, Delta nähert sich 1 00 bei einem Anruf und 1 00 auf einem Posten An diesen Extremen gibt es eine nahe oder tatsächliche Eins-zu-eins-Beziehung zwischen Änderungen des Kurses der zugrunde liegenden und nachfolgenden Änderungen des Optionspreises In der Tat, bei Delta Werte von 1 00 und 1 00, die Option spiegelt die zugrunde liegenden in Bezug auf Preisänderungen. Beachten Sie auch, dass dieses einfache Beispiel nimmt keine Änderung in anderen Variablen wie die folgenden. Delta neigt dazu, zu erhöhen, wie Sie näher an Exspiration für nahe oder kommen At-the-money options. Delta ist nicht eine Konstante, ein Konzept im Zusammenhang mit Gamma eine weitere Risikomessung, die ein Maß für die Rate der Änderung der Delta bei einer Bewegung durch die zugrunde liegenden. Delta ist abhängig von Änderungen bei Änderungen der impliziten Volatilität. Long Vs Kurze Optionen und Delta Als Übergang in das Blick auf Position Delta, schauen Sie zunächst, wie kurze und lange Positionen ändern das Bild etwas Zuerst, die negativen und positiven Zeichen für Werte von Delta oben erwähnt nicht die ganze Geschichte erzählen In Abbildung 3 unten angegeben, wenn Sie lange ein Anruf oder ein Put das ist, haben Sie sie gekauft, um diese Positionen zu öffnen, dann wird die Put Delta negativ und die Call Delta positiv aber unsere aktuelle Position bestimmt das Delta der Option Wie es in unserem Portfolio erscheint Hinweis, wie die Zeichen für kurze Put und Short Call umgekehrt sind. Figure 3 Delta Zeichen für lange und kurze Optionen. Die Delta-Zeichen in Ihrem Portfolio für diese Position wird positiv sein, nicht negativ Dies ist, weil der Wert von Die Position wird steigen, wenn der zugrunde liegende erhöht wird, wenn man kurz eine Rufposition ist, werden Sie sehen, dass das Zeichen umgekehrt ist. Der Kurzruf erlangt nun ein negatives Delta, was bedeutet, dass bei einem ansteigenden Basiswert die kurze Rufposition den Wert verlieren wird Dieses Konzept führt uns in Position Delta Viele der Feinheiten, die an Handelsoptionen beteiligt sind, wird minimiert oder eliminiert, wenn der Handel von synthetischen Optionen Um mehr zu erfahren, check out Synthetische Optionen bieten echte Vorteile. Position Delta Position Delta kann unter Bezugnahme auf die Idee einer Hedge verstanden werden Ratio Im Wesentlichen ist delta ein Hedge-Verhältnis, weil es uns sagt, wie viele Optionskontrakte benötigt werden, um eine Long - oder Short-Position im Underlying zu sichern. Zum Beispiel, wenn eine at-the-money-Call-Option einen Delta-Wert von ca. 0 5 - Was bedeutet, dass es eine 50 Chance gibt, wird die Option in das Geld enden und eine 50 Chance, dass es aus dem Geld enden wird - dann erzählt uns dieses Delta, dass es zwei at-the-money Call-Optionen zur Absicherung eines kurzen Vertrags von Der zugrunde liegende Mit anderen Worten: Du brauchst zwei Long-Call-Optionen zur Absicherung eines kurzen Futures-Kontrakts Zwei lange Call-Optionen x Delta von 0 5 Position Delta von 1 0, was einer kurzen Futures-Position entspricht Dies bedeutet, dass ein Ein-Punkt-Anstieg im SP 500 Futures ein Verlust von 250, die Sie kurz sind, wird durch einen Ein-Punkt 2 x 125 250 Gewinn im Wert der beiden langen Call-Optionen versetzt In diesem Beispiel würden wir sagen, dass wir Position-Delta neutral sind Das Verhältnis der Anrufe zur Anzahl der Positionen im zugrunde liegenden, können wir diese Position delta entweder positiv oder negativ drehen. Zum Beispiel, wenn wir bullisch sind, könnten wir einen weiteren langen Anruf hinzufügen, also sind wir jetzt Delta positiv, weil unsere Gesamtstrategie gesetzt ist Gewinnen, wenn die Futures steigen Wir hätten drei lange Anrufe mit Delta von jeweils 0 5, was bedeutet, dass wir eine Netto-Long-Position Delta um 0 5 haben. Auf der anderen Seite, wenn wir bärisch sind, könnten wir unsere langen Anrufe auf nur einen reduzieren, Was wir uns jetzt machen wollen net short position delta Dies bedeutet, dass wir Netto kurz die Futures von -0 5 Sobald Sie mit diesen oben genannten Konzepte bequem sind, können Sie profitieren von fortgeschrittenen Handelsstrategien Erfahren Sie mehr in Capturing Profits mit Position-Delta Neutral Trading. Die Bottom Line Um Position Delta-Werte zu interpretieren, müssen Sie zunächst verstehen, das Konzept der einfachen Delta-Risikofaktor und seine Beziehung zu langen und kurzen Positionen Mit diesen Grundlagen an Ort und Stelle können Sie beginnen, Position Delta zu messen, wie net - Long oder net-short die zugrunde liegenden Sie bei der Berücksichtigung Ihrer gesamten Portfolio von Optionen und Futures Denken Sie daran, gibt es ein Risiko von Verlust in Trading-Optionen und Futures, also nur Handel mit Risikokapital. Die maximale Höhe der Gelder der Vereinigten Staaten können leihen Die Schuldenobergrenze wurde im Rahmen des Zweiten Freiheitsanleihegesetzes geschaffen. Der Zinssatz, bei dem ein Verwahrungsinstitut die Geldreserve an der Federal Reserve an eine andere Depotbank leiht.1 Eine statistische Maßnahme für die Verteilung der Renditen für einen bestimmten Wertpapier oder Marktindex Volatilität kann Entweder gemessen werden. Es handeln die US-Kongress verabschiedet im Jahr 1933 als Banking Act, die Geschäftsbanken von der Teilnahme an der Investition verboten. Nonfarm Gehaltsliste bezieht sich auf jede Arbeit außerhalb der landwirtschaftlichen Betriebe, private Haushalte und die Non-Profit-Sektor Die US Bureau of Labor. The Währungsabkürzung oder Währungssymbol für die indische Rupie INR, die Währung von Indien Die Rupie besteht aus 1.